證券時報
胡華雄
2024-11-11 13:58
作為全球投資的重要目的地，中國資本市場持續展現出對外資的歡迎和引力，正以更加開放的姿態與國際接軌。
宏利金融集團（下稱“宏利金融”）是加拿大領先的金融服務集團，在全世界22個國家和地區，有數百萬的客戶，作為最早進入中國市場的外資金融機構之一，宏利金融在中國已耕耘超過30年，見證了中國金融市場對外開放的過程。
近日，界面新聞專訪宏利基金總經理丁聞聰。宏利基金是中國首家合資轉外商獨資公募，由宏利金融旗下宏利投資全資控股。丁聞聰在宏利履職近15年，深度參與了宏利金融在亞洲尤其是中國市場戰略規劃與發展。他介紹，宏利金融的中國業務覆蓋多元領域，集團在開放中積極尋找擴大展業范圍的機會。
宏利基金總經理丁聞聰
界面新聞：宏利金融集團何時進入中國，發展歷程是怎樣的？
丁聞聰：宏利金融集團成立于1887年，集團總部位于加拿大多倫多，業務橫跨北美、亞洲、歐洲等二十個國家與市場。
宏利金融在中國內地悉心耕耘超過30年，始終看好中國市場的發展，并致力于將全球領先的經驗帶入中國市場并持續服務中國客戶。1897年，宏利金融在上海售出中國分公司首份保單。1996年，宏利金融成立中國首家中外合資壽險公司中宏保險并持股51%。
宏利金融于2010年開始聚焦中國資產管理業務領域，通過宏利投資（宏利投資是宏利金融旗下負責全球財富和資產管理業務的主體的統稱）購入泰達荷銀基金的49%股權，開始布局中國公募業務，成為泰達宏利基金（更名后）股東之一。2020年4月，證監會在全國范圍內取消基金管理公司外資股比限制。宏利投資籌劃全資控股公募，并于2022年11月獲得證監會批復，成為國內首家合資轉外資全資控股的公募基金公司，更名為宏利基金。私募方面，2017年，宏利投資（上海）有限公司成立，下設全資子公司宏利海外投資基金管理（上海）有限公司，并于2018年獲得QDLP的試點資格。
對我而言，最難忘的是2022年11月18日宏利基金股權收購獲批的時刻。在宏利基金成為中國首家合資轉外資公募基金公司的過程中，我見證并深度參與了一流的本土公募基金管理團隊的組建，迄今為止，宏利基金團隊在制定和執行宏利財富與資產管理業務中國戰略方面取得了卓越成效。
界面新聞：中國市場對宏利金融意味著什么？宏利在中國獲得了哪些發展機遇和紅利？還存在什么挑戰？
丁聞聰：中國市場在宏利金融全球的業務布局中極具戰略價值，這不僅是一個充滿機遇的市場，也是一個需要長期投入和深耕的市場。中國市場是全球第二大的股票和債券市場，蘊含著巨大的財富管理機會。
近年來，中國政府不斷加大金融市場對外開放力度、優化投資環境，為外資機構提供了更多的市場準入機會。未來，我們希望有更多進一步的政策支持，充分發揮外資機構全球實踐和經驗，助力中國大資管市場的高質量發展。
界面新聞：“擴大高水平對外開放”是2024年中國政府工作報告的關鍵詞之一，站在外資機構的角度，如何理解“高水平”一詞？中國該如何發揮綜合優勢，加速資本聚集，讓更多國際投資者進入？
丁聞聰：結合政府工作報告及宏利金融在中國的多元化布局，我們認為“高水平”對外開放包括主動對接高標準國際經貿規則，穩步擴大制度型開放，增強國內國際兩個市場兩種資源聯動效應，鞏固外貿外資基本盤，培育國際經濟合作和競爭新優勢。擴大高水平對外開放，有利于促進互利共贏。
我們看到，中國已經在放寬外國投資者對上市公司戰略投資、優化外商投資環境、加大重點領域引進外資力度、鼓勵符合條件的外國投資者設立投資性公司/地區總部、拓寬吸引外資渠道、保障外商投資企業國民待遇等多個方面持續出臺利好政策。
宏利金融始終對中國市場充滿信心，看好中國、投資中國，加大在華布局。未來，我們也期待更多加快資本市場高質量發展、擴大高水平對外開放的政策落地，包括拓展優化境外市場的互聯互通機制、加大對養老金融相關的政策支持、豐富境內投資人的全球資產配置通道和途徑、開放投顧牌照審批等，這些都有助于進一步提升中國市場對國際投資者的吸引力。
界面新聞：隨著中國金融市場開放不斷擴大，外資金融機構加快集聚，這將給中國的金融業帶來怎樣的積極變化？
丁聞聰：外資金融機構加快集聚，給中國的金融業帶來兩大方面的積極變化：第一，隨著資本市場逐步加大對外開放，外資資產管理機構的參與將豐富中國資本市場的投資者類型；推動金融行業在資產管理的模式、投資理念、投資策略和合規風控方面進行創新和探索，提升中國金融業的國際競爭力；通過與國際先進機構的交流合作，中國基金行業能夠不斷引入先進的國際經驗，進一步加強全球合作與競爭。
第二，外資資管機構加快聚集，可以發揮其海外資產配置能力，豐富金融產品貨架。外資機構可以利用QDII、QDLP以及債券通等多種渠道，在海外市場中最大化資產配置能力，豐富離岸固定收益產品，以滿足不斷增長的客戶需求。
隨著外資機構在中國市場的深入參與，中國的金融市場將更加符合國際規則，這不僅有助于吸引更多的國際資本，促進金中國融市場的國際化，也有助于推動人民幣國際化進程。
界面新聞：目前，宏利金融在中國各項業務在計劃發展的哪一步？未來在中國的發展戰略和規劃是怎樣的？
丁聞聰：宏利金融擁有百年歷史，投資管理資產及賬戶管理資產總值超過1.1萬億美元。通過多年在中國的積極布局與投資，宏利金融業務呈現多元化發展趨勢，涵蓋保險、公募、私募海外以及私募另類資產投資。伴隨 2018 年以來中國金融行業對外開放進程的推進，宏利金融積極尋找進一步擴大在華展業范圍的機會。
作為宏利金融在中國的全資控股資管平臺，宏利基金目前主要的戰略方向聚焦在主動權益、理財替代產品及全球資產配置解決方案、養老等方向。宏利投資是全球領先的養老金管理人，在多個國家與市場的養老金管理人中名列前茅。
我們看到中國在財富管理及養老金投資的巨大增長潛力。宏利基金也將會不斷吸取國際經驗，持續加強投資管理理念和完善組織架構，持續聚焦我們的重點戰略方向，打造獨具特色的企業文化，持續引領公司高質量發展。
界面新聞：宏利基金正式成為外商獨資公募后發生哪些變化？如何利用外資全球資源賦能本土投資團隊，為客戶提供多元化的產品與服務？
丁聞聰：自宏利投資全資控股以來，宏利基金進入了一個全新的發展時期，多元化布局更進一步。首先，我們加強了和集團尤其是宏利投資全球投資專家團隊的溝通，建立了定期觀點交流機制，賦能宏利基金在全球資源的支持下不斷升級投資平臺，中國主動權益團隊也不斷多元化主動權益的投資策略。近一年多，我們還對權益投資研究體系、組織架構、投研流程等方面進行了一系列改造和優化。純債基金、FOF基金、固收+、量化基金、貨幣基金、QDII基金也均有布局，通過不斷優化投資策略和豐富產品線，更好地滿足投資者的多樣化需求。
此外，創新是我們始終秉持的戰略重點。隨著市場對可持續發展的關注不斷提升，我們在綠色投資領域的探索取得了顯著成果。今年5月，我們成功發行了國內首只綠色普惠金融債券指數基金——宏利中債綠色普惠金融債券優選指數基金。此外，我們的全球資產配置FOF和宏利印度QDII基金等創新產品，不僅豐富了我們的產品線，也進一步彰顯了我們在全球資本市場的獨特視野和創新能力。
依托集團的全球資源和領先的專業能力，宏利基金不斷創新并迅速擴大業務規模。截至2024年9月底，宏利基金總管理規模突破1000億元，相比宏利投資剛剛完成股權收購的2022年末規模增長30%。
