10月16日,智駕科技頭部企業地平線(9660.HK)在香港開啟招股。
據悉,本次IPO,地平線擬全球發行13.55億股,其中香港公開發售1.36億股,占約10%;國際配售12.196億股,占約90%,另有超額配股權15%。發行價指導區間為每股3.73港元至3.99港元,每手600股,募集資金上限約54億港元,預計股份將于10月24日在港交所掛牌上市。
地平線是市場領先的乘用車高級輔助駕駛(ADAS)和高階自動駕駛(AD)解決方案供應商。自2021年起,按解決方案總裝機量計算,地平線是首家且每年均為最大的提供前裝量產的高級輔助駕駛和高階自動駕駛解決方案的中國公司。
截至目前,地平線軟硬一體的解決方案已獲得27家整車企業,涉及42個汽車品牌采用,裝備于290款車型,其中,中國十大OEM均已選擇地平線的智駕解決方案。
產品上車規模的逐漸擴大,為地平線業績的增長提供了基石。招股說明書披露的信息顯示,作為市場領導者,地平線抓住行業的巨大發展機會,業績實現顯著的規模性增長。地平線的招股說明書顯示,2021年、2022年、2023年,地平線分別錄得收入約人民幣4.67億元、9.06億元、15.52億元,年復合增長率達82.3%;2024年上半年,地平線錄得收入約人民幣9.35億元,同比增長151.6%。
地平線在招股書中表示,汽車解決方案產生的收入占公司總收入的絕大部分,分別占地平線2021年、2022年及2023年以及截至2023年及2024年6月30日止6個月總收入的87.9%、88.5%、94.8%、92.9%及97.7%。
對于該方面收入的大幅增長,地平線歸因于幾方面,一是下游智能汽車市場的快速發展及強勁增長,推動了對地平線汽車解決方案的需求;二是客戶群的增加以及現有客戶對產品解決方案業務的支出增加;三是高階自動駕駛解決方案滲透率提高,促進了單車價值量提升及OEM及一級供應商對設計及定制高級輔助駕駛和高階自動駕駛解決方案的算法、各種開發工具及技術服務的授權需求不斷增加。
地平線在招股期間吸引了境內外眾多知名機構投資者的踴躍參與,阿里巴巴、百度、達飛集團和一家寧波市政府基金為基石投資者,認購總額達到約2.2億美元(約17億港元)。
地平線方面判斷,在資本市場的加持下,地平線將進一步鞏固其在智駕細分市場的領先地位,實現更加快速和可持續的增長。