今年以來(lái),各類(lèi)并購(gòu)重組支持政策密集出臺(tái),激發(fā)了并購(gòu)重組活力,也吸引了金融機(jī)構(gòu)進(jìn)場(chǎng)布局。
上海證券報(bào)記者自業(yè)內(nèi)了解到,參與并購(gòu)重組業(yè)務(wù)是不少大中型銀行下半年對(duì)公業(yè)務(wù)的重點(diǎn),他們對(duì)并購(gòu)重組帶來(lái)的業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)充滿(mǎn)期待?!爸饕鞘苷咭龑?dǎo),參與并購(gòu)重組業(yè)務(wù)是我們的重點(diǎn)工作,希望能找到更多企業(yè)融資機(jī)會(huì)?!蹦愁^部股份行的一位分支行人士向記者表示。
記者10月17日從浙商銀行了解到,該行已專(zhuān)門(mén)成立“企業(yè)上市與并購(gòu)金融顧問(wèn)工作室”,將通過(guò)政策宣講、專(zhuān)題培訓(xùn)、并購(gòu)咨詢(xún)、資源對(duì)接、調(diào)研走訪(fǎng)等多種形式,深入一線(xiàn),解決現(xiàn)實(shí)問(wèn)題,助力上市公司開(kāi)展并購(gòu)重組相關(guān)工作。
作為資本市場(chǎng)配置資源的重要手段,并購(gòu)重組是企業(yè)增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力、提升公司價(jià)值的有效方式。近段時(shí)間安徽、浙江等省已在謀劃和推動(dòng)相關(guān)工作部署,以推動(dòng)資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展。在行業(yè)人士看來(lái),這為券商、銀行等金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)大量業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。
數(shù)據(jù)顯示,并購(gòu)重組活力正在增強(qiáng)。金融市場(chǎng)數(shù)據(jù)商路孚特披露的數(shù)據(jù)顯示,2024年前三季度,涉及中資企業(yè)的并購(gòu)總額為1885億美元,比上一季度增長(zhǎng)50.4%。
作為經(jīng)濟(jì)大省,浙江就是并購(gòu)重組活躍省份。數(shù)據(jù)顯示,過(guò)去六年,浙江省平均每年約有超過(guò)280家上市公司開(kāi)展并購(gòu)重組活動(dòng),交易金額超1000億元。
不過(guò),在商業(yè)銀行投資銀行部人士看來(lái),我國(guó)并購(gòu)市場(chǎng)仍需進(jìn)一步提質(zhì)擴(kuò)面。規(guī)模上看,我國(guó)并購(gòu)交易規(guī)模僅占全球并購(gòu)市場(chǎng)的近10%,遠(yuǎn)低于我國(guó)18%的GDP全球占比水平。這也意味著,并購(gòu)重組業(yè)務(wù)有較大提升空間。
浙商銀行董事長(zhǎng)陸建強(qiáng)認(rèn)為,目前并購(gòu)已經(jīng)成為經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的重要引擎,并逐漸呈現(xiàn)三大特征:一是市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)主體的并購(gòu)需求不斷涌現(xiàn);二是科技創(chuàng)新板塊成為并購(gòu)的主要領(lǐng)域;三是跨界并購(gòu)迎來(lái)窗口期。
就商業(yè)銀行來(lái)說(shuō),隨著利率市場(chǎng)化、息差收窄等,提供并購(gòu)金融服務(wù)早已成為一項(xiàng)重要業(yè)務(wù)。例如,工商銀行在全球范圍內(nèi)組建了業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的近千人規(guī)模的專(zhuān)業(yè)并購(gòu)團(tuán)隊(duì)。根據(jù)工商銀行投資銀行部介紹,近年來(lái),該行為包括TCL、立訊精密、三一科技、贛鋒鋰業(yè)在內(nèi)的超千家民營(yíng)企業(yè)提供了并購(gòu)交易服務(wù),累計(jì)投放并購(gòu)融資近3000億元,服務(wù)交易額突破萬(wàn)億元,全面覆蓋了民營(yíng)企業(yè)參與國(guó)企改革、盤(pán)活存量資產(chǎn)、管理層收購(gòu)等多類(lèi)細(xì)分場(chǎng)景。
興業(yè)銀行也在并購(gòu)、銀團(tuán)、資本市場(chǎng)等領(lǐng)域持續(xù)發(fā)力。截至6月末,該行大投行FPA規(guī)模達(dá)4.43萬(wàn)億元,上半年并購(gòu)融資投放884.90億元,市場(chǎng)排名領(lǐng)先,銀團(tuán)融資投放1067.45億元,同比增長(zhǎng)50.88%。
據(jù)記者了解,并購(gòu)業(yè)務(wù)門(mén)檻不低,十分考驗(yàn)商業(yè)銀行的資源獲取、整合以及風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估等能力。隨著企業(yè)需求的多樣化,現(xiàn)在商業(yè)銀行并購(gòu)金融服務(wù)也在不斷升級(jí),多為提供“融資+顧問(wèn)+投資”并購(gòu)全流程服務(wù)。
例如,今年初,北京銀行將“并購(gòu)+”升級(jí)為“并購(gòu)+Plus”,就著重為并購(gòu)客戶(hù)從前期交易撮合到后期并購(gòu)整合,提供涵蓋并購(gòu)貸款、并購(gòu)銀團(tuán)等一攬子服務(wù)。
浙商銀行投資銀行總部相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹說(shuō),后續(xù)將針對(duì)“上市公司、股東、高管”三類(lèi)主體,“產(chǎn)業(yè)發(fā)展、財(cái)富及資產(chǎn)管理”三類(lèi)需求總結(jié)形成“3+3+N”服務(wù)模式,形成經(jīng)典案例并復(fù)制推廣。