證券時報網
孫憲超
2024-10-18 20:19
早上好，昨夜今晨國際市場很熱鬧。
5月13日晚，美股三大指數集體高開，游戲驛站開盤漲超50%，一度大漲超110%，因波動過大，盤中六次觸發熔斷機制。
消息面上，曾在2021年推動“散戶大戰華爾街”的“頭號牛散”基思?吉爾（Keith Gill）時隔三年回歸社交媒體平臺X，基思?吉爾的社交媒體名稱為“Roaring Kitty”，他在X上發布了自2021年6月以來的首篇帖子，該帖子的內容是一張男人坐在椅子上的表情包圖片，這是游戲玩家使用的表情包，暗示他“正在變得認真起來”。一些交易員認為這意味著基思?吉爾又要開始行動了。
此外，中概股也迎來爆發，納斯達克中國金龍指數漲近4%。
截至收盤，游戲驛站收漲逾74%。熱門中概股總體跑贏大盤，納斯達克中國金龍指數收漲逾3.7%。個股方面，極氪早盤曾漲逾14%，收漲近2.8%，蔚來汽車收漲6.7%，小鵬汽車收漲4.7%，理想汽車收漲1.2%，小米粉單也收漲超1%。B站漲超12%，大全新能源漲約5%，晶科能源漲超4%，阿里巴巴漲5.7%，騰訊粉單漲近3.5%，京東漲近5%，拼多多漲超3%，百度漲近2.9%，網易漲近1%。
商品方面，紐約可可期貨盤中跌超20%，創1960年以來最大盤中跌幅。
截至收盤，紐約可可期貨跌19.98%，報7115美元/噸。倫敦可可期貨跌18.29%。
消息面上，可可價格持續大漲后，巴西等南美國家從中看到了商機。
農業巨頭嘉吉公司正與大型農業集團施密特農業公司合作，在巴雷拉斯市附近種植400公頃的可可。瑞士巧克力制造商百樂嘉利寶和合作伙伴在巴伊亞州共同開發了約5000公頃的可可種植園。據巴西可可委員會估計，隨著更多農民開始種植可可，到2030年，巴西可可產量有望增加一倍。
與此同時，南美其他國家也在增加可可的種植。在哥倫比亞，該國最大的食品加工商Grupo Nutresa正在投資建設一個新的苗圃，目標是在未來五年內種植1000萬棵可可樹。主要可可生產國厄瓜多爾的出口商協會負責人稱，當地農民正在擴大種植面積，目標是在四年內將產量提高50%以上。
韓媒：中日韓決定重啟
5月13日，參考消息援引韓聯社報道，第八屆中日韓工商峰會將于5月底在首爾舉行。
此次會議將由韓國大韓商工會議所、中國國際貿易促進委員會及日本經濟團體聯合會共同主辦。韓方與會人士尚未敲定，但預計三星電子會長李在镕、SK集團會長崔泰源、現代汽車集團會長鄭義宣、LG集團會長具光謨等主要企業掌門人將與會。
中日韓工商峰會于2009年借在北京舉行的第二次中日韓領導人會議之機成立，旨在擴大東北亞經濟合作和交流。上一屆會議于2019年在中國成都舉行，之后因新冠疫情停擺，此次時隔5年重啟。
值得一提的是，今年是中日韓合作啟動25周年，是值得紀念的重要年份。1999年，中日韓合作在亞洲金融危機寒流中開啟，此后三國合作在波折中不斷前行，取得豐碩成果，目前已經形成以領導人會議為核心、21個部長級會議為主體、70多個對話機制為支撐的全方位合作體系，涵蓋經貿、物流、文體、教育、環境、科技、衛生等近30個領域。中日韓合作已經成為東北亞地區機制化程度最高、覆蓋領域最廣、內涵最豐富的多邊合作架構。
5月漲近40%！集運指數（歐線）期貨還能漲嗎？
5月13日，集運指數（歐線）期貨表現依舊強勢，主力合約2406開盤后一路走高，收盤漲14.64％，報4008.9點。近3個月集運指數（歐線）期貨不斷刷新歷史新高，5月以來漲近40%。
5月13日晚，上海國際能源交易中心發布通知稱，近期，集運指數（歐線）期貨價格波動較大，請各有關單位做好風險防范工作，理性投資，共同維護市場平穩運行。
A股市場上，航運港口板塊也集體走強。當日，寧波遠洋、鳳凰航運封漲停板，中遠海能、中遠海控漲超5%，寧波海運、招商輪船等跟漲。
談及集運指數（歐線）期貨近日的表現，浙商期貨研究中心油品高級分析師張澤宇認為，主要原因是季節性旺季來臨，船司宣漲5月GRI以及地緣政治局勢升級導致價格大幅上漲。
“運價方面，繼4月份兩次挺價失敗后，隨著貨量改善、船司繞航持續，主流船司連續兩次宣漲5月GRI，目前看，5月上半月GRI漲價落地情況較好。5月下半月船司宣漲目標在5000美元/FEU左右，地中海航運公司率先報出6月上半月價格，大柜報5500美元左右，部分船司臨時調漲5月底GRI。”張澤宇說。
中信期貨研究所工業與周期組認為，地緣沖突和供需基本面的配合導致集運指數（歐線）期貨持續強勢運行。
“以色列持續對拉法展開猛烈襲擊，胡塞武裝持續襲擊商船，短期未見沖突緩和的信號。從地緣局勢看，短期沖突難以停止，遠月合約的月差不斷修復。”中信期貨研究所工業與周期組稱。
看向基本面，據介紹，上周五現貨市場運價超出市場預期，訂艙運價SCFI歐線收于2869美元/TEU，環比大漲24.7%。從月度情況看，歐線運量仍將繼續攀升。另外，全球遠洋航線運價共振上行，非洲線本周訂艙價漲幅超30%，美線、南美航線環比漲幅在20%左右。SCFIS方面，5月13日SCFIS歐線更新至2512點，上漲13.7%，受囤貨、甩柜及延后發運影響，漲幅不及訂艙價。
展望后市，集運指數（歐線）期貨還有上漲空間么？
中信期貨研究所工業與周期組認為，基于現貨端提漲的節奏，集運指數（歐線）期貨整體并未被高估，2406和2408合約已完成換月，考慮旺季提漲效應累積，后續2408合約有望形成contango趨勢，價格有望觸及4500點。2410、2412合約跟隨2408合約修復月差。
張澤宇則認為，按照以往經驗，7月和8月是歐線運輸旺季，如果紅海問題得不到解決，班輪公司維持繞行，那么后續運價仍有上漲的空間，屆時，需要結合7月和8月的報價進行核算。
據航運咨詢公司Linerlytica統計，目前亞歐航線運力規模達258艘、428.2萬TEU，同比增長17.7%。去年12月以來，超過1.5萬TEU的集裝箱船共交付38艘，總計64.5萬TEU。今年4月、5月和6月的亞歐航線運力規模分別達到28.4萬、28.3萬和30.2萬TEU，6月運力環比將小幅增加。
張澤宇表示，結合全球運力情況看，目前班輪公司新船交付仍然在持續。短期看，4月中國對歐盟的出口數據超預期，近期貨量出現超季節性恢復，隨著出貨旺季前置，短期供需格局有望改善，基本面仍維持緊平衡格局。中長期看，預計今明兩年仍有大量新船下水，運力供應壓力增加，且大部分為大船，投放在歐線運力較多，需關注船廠交付速度和歐美補庫節奏。
中信期貨研究所工業與周期組認為，后期仍需從宏觀端、地緣端和供需端三個維度去關注市場走勢。一方面，關注歐美降息節奏和我國的出口數據；另一方面，關注中東局勢能否緩和。此外，還需關注亞歐航線艙位利用率、集裝箱周轉情況、相關船舶交付情況等。
