券商中國
時謙
2024-10-23 11:58
基金經理“曬”實盤滿一年了！
去年9月至10月，多位基金經理在螞蟻理財平臺的個人生活號中“曬”出實盤，展示個人賬戶持有基金的情況。最新數據顯示，大多數基金經理的實盤賬戶獲得正收益，部分斬獲較高回報。
隨著投入資金的增加和收益的累積，實盤賬戶金額也在不斷攀升，目前最高實盤金額已超過300萬元。
業內指出，基金經理實盤相當于一種自購，是一種”與投資者共進退“的表態，同時向投資者提供了一個了解基金經理布局基金動向的窗口。不過投資者仍要冷靜看待，根據自己的實際情況、風險承受能力，選擇適合自己的基金，操作上謹慎做決策。
多數實盤賬戶實現正回報
記者梳理基金經理實盤賬戶發現，盡管近幾年市場走勢震蕩起伏，基金經理的實盤賬戶多數仍然取得正回報，部分業績還頗為亮眼。
整體而言，螞蟻理財平臺中，指數基金實盤賬戶會顯示賬戶的持有收益和累計收益，以及組合中單只產品的持有收益率；而主動權益基金實盤賬戶除展示這些信息外，還有近一年、近一月以及近一周的“實盤戰績”。
從指數基金經理來看，國泰基金量化投資部總監梁杏于去年8月份最后一天開通了曬實盤功能。截至10月21日，該賬戶持有8只產品，持有收益和累計收益超過9萬元，賬戶中所有產品的持有收益均為正，持有收益率從3.93%到24.22%不等，其中6只基金持有收益率超10%。
易方達基金成曦也是首批開通曬實盤功能的基金經理之一。截至目前，他的實盤總金額超19萬元，持有的產品是他自己管理的易方達科創50聯接A，持有收益率18.28%。
主動權益基金方面，截至10月21日，德邦基金權益研究副總監雷濤的實盤持有收益為18.43萬元，累計收益19.31萬元，近一年收益20.26%，近一月收益為50.59%。主要是持有的半導體主題基金及聚焦通信設備方向的產品近期反彈幅度較大，為組合貢獻收益頗豐。
國金基金量化投資事業部總經理姚加紅的實盤賬戶近一年收益為6.59%，近一月收益為20.98%。實盤明細顯示，他持有兩只量化主題基金以來均斬獲正回報。
此外，永贏基金旗下三位基金經理章赟、張璐、儲可凡也曬出了實盤賬戶明細，由于持有基金的布局方向不同，賬戶業績有一定差異。其中章赟持有的永贏中證滬深港黃金產業股票ETF聯接A和C均實現正收益，賬戶累計收益率超11%。
另外兩位基金經理分別持有先進制造、醫療健康方向的主題基金，近期在市場反彈中業績漲幅都比較可觀。
從取得正收益的“秘訣”來看，多數基金經理采取了定投的方式。中郵基金王高的實盤顯示，基金經理同樣采取定投的方式申購中郵中證500指數增強C。截至目前，定投總完成扣款108次，實盤總金額超13萬元，賬戶累計收益3500元。
業內人士表示，作為一種適用性較強的長期投資理財方式，基金定投的一個突出優勢是淡化擇時，在牛市、熊市、震蕩市中都有較好的效果。
不過需要注意的是，基金經理也會積極管理“定投”操作。據了解，成曦采用每周2000元的定投方式，但也會適當調整定投節奏。10月9日，他在實盤筆記中寫道，近期科創50指數上漲太快，估值屬于中高位，因此將暫停定投。
“當然，定投雖然停止了，但并不代表我會‘跑路’，我仍會繼續持有這只產品，直到合適的點位再進行賣出。未來如果指數點位調整或者業績上升，使得指數估值再次回到中部以下位置，我將重新開始定投，也會及時告知大家。”他表示。
實盤總金額最高超300萬元
隨著投入資金的增加和賬戶收益的累積，實盤賬戶總金額也在不斷增加。
姚加紅實盤賬戶本金是100萬元，而在去年剛曬出實盤時，還處于浮虧中。目前其實盤總金額達到300多萬元，是已知基金經理實盤賬戶中金額最高的，賬戶收益也已翻紅。
實盤明細顯示，姚加紅于今年年初對他在管的兩只公募量化產品分別加倉100萬元，當時兩只基金出現了較明顯的凈值和超額回撤。
當時，他在實盤筆記中表示，“經過本輪極致的情緒宣泄后，市場風險已經釋放得比較充分，預計未來市場機會會較為多樣化，超額表現也有望更平穩。開年以來，市場持續下挫，風格切換劇烈，我們非常能夠理解大家面對凈值和超額回撤時的擔憂和恐慌。但我們建議大家還是拉長時間周期觀察產品超額表現，短期波動在所難免，在這個過程中需要一些耐心和信心。”
而雷濤的實盤賬戶總金額也已增加至159.9萬元，相比一年前剛曬出實盤時的113.2萬元增加了四成，持有基金數量也從5只增加至8只。
去年9月，梁杏的基金實盤總金額近12萬元，賬戶里面有5只產品，其中4只聯接基金，1只普通指數基金，均為她自己管理的被動指數型基金。
而截至目前，她的實盤賬戶總金額已達87萬元以上，賬戶中的產品增至8只，涉及多位國泰旗下基金經理。
此外，泓德基金蘇昌景則從2023年10月開始實盤定投，每月分別定投泓德高端裝備混合、泓德數字經濟混合、泓德泓益量化混合三只基金各1000元。截至目前，其賬戶總金額為59.65萬元，相較一年前已經翻倍。
業內人士指出，基金經理尤其主動權益基金經理敢于在市場震蕩、基金凈值回撤時加倉，是用真金白銀表示對自己產品的信心，以及自己與持有人站在同一戰線的態度。
投資者仍要冷靜看待
記者注意到，在實盤頁面底部，做了相應的風險提示：“個人持倉信息，不構成任何投資建議。”
其實，在不少業內人士看來，基金經理公開自己“曬”實盤，把購買基金的具體名稱、數量、金額、收益情況等清楚明了地展示給公眾面前，與基金經理“自購”相類似，更多是一種提振基民信心、與投資者共進退的行為。
“這是一種更加互聯網化的自購形式。基金經理在生活號曬出的實盤頁面并沒有跟投等功能，也沒有明確的定投或調倉計劃，主要是顯示自己持倉的收益，單只持倉基金的收益率等，更多是一種展示，投資者要理性看待這一問題，不要盲目跟風。”一位業內人士表示。
值得一提的是，對于普通投資者來說，近期市場明顯回暖，不少基金凈值明顯“回血”，但也要注意理性投資，不要盲目追高。
華南一位基金經理建議，投資者應根據各自的風險承受能力來參與資本市場的投資，如果個人的風險偏好比較低，又想參與這一波權益市場的機會，可以通過二級債基等產品逐漸介入；如果個人風險偏好比較高，也認為未來資本市場有趨勢性向好的機會，可以適度地參與一些偏股型的產品。他還建議投資者以長期投資的心態來參與資本市場。
滬上一位基金經理也表示，從中長期視角來看，現在A股依然處于低位，未來隨著宏觀經濟持續復蘇，市場的空間以及時間對于投資人來說都是有利的；不過短期上漲過快也會導致市場的波動加劇，從而使得投資人參與市場的難度變大。
“對于投資人來講，要以長期視角來看待中國未來的發展以及A股的投資價值，爭做耐心資本，這樣才能無懼短期波動。”上述基金經理表示。
